Beteiligungskapital

Im gegenwärtigen Umfeld, das durch hohe Volatilität und erhebliche Unsicherheiten geprägt ist, bieten Private-Equity-Fonds eine passende Möglichkeit, mit wenig Kapital in attraktive Unternehmen abseits der Börse zu investieren. Mit dem Zugang zu dieser Anlagealternative wird es immer mehr Privatpersonen ermöglicht, dieses Segment in das Portfolio zu integrieren. Eine Beimischung zu anderen Anlageklassen verbessert zum einen das Chance-Risiko-Verhältnis sowie die Einbindung neuer Wachstums-Segmente. Mit den in der Vergangenheit erzielten höheren durchschnittlichen Renditen von Private-Equity-Fonds sorgen sie für Dynamik in den Depots von Privatanlegern sowie institutionellen Investoren.

Beteiligungskapital: Breite Diversifikation mit Dachfonds

Dank der Laufzeiten von Private-Equity-Fonds mit typischerweise zehn Jahren oder mehr könnten bereits getätigte Investments ein Vorteil in diesen turbulenten Zeiten an der Börse sein. Bei einer aktuell leichten Tendenz zu wieder steigenden Kursen ergibt der Einstieg perspektivisch ebenfalls einen Sinn. Anteile an den Unternehmen bleiben so lange im Fonds, bis sie zu einem optimalen Zeitpunkt verkauft werden.Mit Dachfondslösungen auf der Basis von Private Equity-Fonds wird eine noch breitere Diversifikation erreicht – eine Lösung, die nach Meinung von Bankberatern aktuell vor allem für Privatanleger zu empfehlen sei. Gesteigertes Diversifikationspotenzial ist in Dach- beziehungsweise Portfoliofondsstrukturen zu finden, die ihrerseits wiederum in ein breites Spektrum aus einzelnen Zielfonds investieren.

Verantwortung für die strategische Ausrichtung

Da die Beteiligungen nicht täglich an der Börse handelbar sind, steht Private Equity für ein langfristiges Investment. Investoren gehen dabei eine größere Verantwortung für das Unternehmen ein als auf dem Aktienmarkt. Bei Mehrheitsbeteiligungen kann gegebenenfalls auch die Unternehmensstrategie beeinflusst werden. Tiefes Branchenverständnis der Fondsmanager ist daher eine notwendige Bedingung. Auch die Private-Equity- und Venture-Capital-Branche steht vor Herausforderungen, sich mit den Environmental-, Social- und Governance-Indikatoren (ESG) auseinanderzusetzen. Auch das Impact Investing die Private-Equity-Landschaft. Durch Impact Investing in der Private-Equity-Landschaft stehen Unternehmen im Fokus mit transformativen Geschäftsmodellen in den Bereichen erneuerbare Energien und Ressourceneffizienz, nachhaltige Lebensmittel- und Agrartechnologien sowie Finanzdienstleistungen und weitere nachhaltige Sektoren in Emerging Markets.